首都高速5年ソーシャル債：不安定な環境で+18bp引き継ぐ

17日、首都高速道路の5年ソーシャルボンドが条件決定した。以下は案件レビュー。

回号　36
年限　5年
発行額　250億円
表面利率　1.371％
発行価格　100
ローンチ・スプレッド　国債+18bp/カーブ+18bp
参照国債回号　360
参照国債償還日　2030年9月20日
プライシング基準　JGB
償還日　2030年9月20日
格付け　AA+（R&I）/AAA（JCR）/A1（ムーディーズ）
ブックランナー　みずほ
主幹事　大和/SMBC日興

5年物道路会社債のスプレッドは、9月の中日本高速道路債（AA+：R&I/AAA：JCR/A1：ムーディーズ、750億円、1.303％、主幹事：SMBC日興/大和/みずほ）が、8月の銘柄の国債カーブ+20bpから2bp詰めた+18bpとし、今月10日の西日本高速道路債（同）と阪神高速道路債（AA+：R&I/AAA：JCR）がこれを踏襲。首都高速債は先行銘柄の水準を引き継ぎ、250億円の発行額に対して336億円の札を積み上げた。発行体の起債は2月の5年債（350億円、1.108％、+18bp、同：みずほ/大和/SMBC日興）以来で、今年度初めて。