住宅機構第222回RMBS：2ヵ月連続の500億円超で+51bp維持

17日、住宅金融支援機構の月次RMBSが条件決定した。以下は案件レビュー。

回号　222
発行額　505億円
表面利率　2.15％
ローンチ・スプレッド　国債+51bp
参照国債回号　380
参照国債償還日　2035年9月20日
YCS　+14.8bp
前回比OAS　+2.6bp程度
プライシング基準　JGB
法定償還日　2060年11月10日
格付け　AAA（R&I）/（S&P）
PSJ予測統計値 平均値6.74％
ブックランナー　三菱UFJモルガン・スタンレー
主幹事　大和/野村

政局不安や米中貿易摩擦の再燃など、市場のボラティリティが高い環境のなか、前月と同じ国債+51bpに決まり、2ヵ月連続となる500億円超の起債を完遂した。「トリプルAであることを評価した買いのほか、下期入りのタイミングでの資金消化ニーズを捉え、旺盛な需要を伴いながらローンチに至った」（三菱UFJMS）。