富国生命永久NC10ドル債：初回のリファイナンスで8年ぶり

7日、富国生命保険のユーロドル建て永久NC10劣後債が条件決定した。以下は案件レビュー。

年限　永久NC10
発行額　5億ドル
表面利率　6.800％
ローンチ・スプレッド　米国債+216.9bp
格付け　A-（S&P）/（フィッチ）
ブックランナー　米国みずほ/JPモルガン・セキュリティーズ/野村セキュリティーズ・インターナショナル/ゴールドマン・サックス・インターナショナル/シティグループ・グローバル・マーケッツ

2015年7月以来8年4ヵ月ぶりで、3回目のドル建て劣後債。9月に期限前償還した初回永久NC10債のリファイナンスという位置づけであり、日米の中央銀行会合や米雇用統計などのイベントを通過したタイミングで登場した。希少性やクレジットの高さ、格上げなどがポジティブに作用し、5億ドルの発行額に対して、252件の投資家から44億ドルの需要を獲得した。キャピタルアイ・ニュースで続きを読む