高速道路機構5年債：地方債プラス1bpへの好感、先月のリピーターも

17日、日本高速道路保有・債務返済機構の5年ソーシャルボンドが条件決定した。以下は案件レビュー。

回号　351
年限　5年
発行額　50億円
表面利率　1.316％
ローンチ・スプレッド　国債+12.5bp/国債カーブ+12bp
参照国債回号　360
参照国債償還日　2030年9月20日
プライシング基準　JGB
償還日　2030年10月25日
格付け　AA+（R&I）/A1（ムーディーズ）
主幹事　大和
ブックランナー　みずほ
主幹事　SMBC日興/野村/三菱UFJモルガン・スタンレー

国債カーブ+12bpに決まり、先行案件での地方債プラス1bpを踏襲した。自身による先月の案件からは1bpのワイド化。地方債プラスアルファという水準への好感と、9月債のリピーターなどの買いを捉え、約1.1倍の需要を獲得した。