関西電力8年債：10年マイナス2bp

20日、関西電力の8年トランジションボンドが条件決定した。以下は案件レビュー。

回号　575
年限　8年
発行額　115億円
表面利率　1.780％
ローンチ・スプレッド　国債+54bp
参照国債回号　371
参照国債償還日　2033年6月20日
プライシング基準　JGB
償還日　2033年5月25日
格付け　AA-（R&I）/AA（JCR）/A3（ムーディーズ）
ブックランナー　SMBC日興

16日の10年・20年2本立てトランジション債に続く起債。この日の後場にディールをアナウンスするとともに、国債+54bpでサウンディングを実施。週明けの19日に同水準の1本値でマーケティングへと移行したうえ、夕方に発行額を100億円程度から115億円に増やして固め、等倍の需要で今日条件決定した。