セイコーエプソン5年GB：200億円で+40bp割れ

11日、セイコーエプソンの5年グリーンボンド（GB）が条件決定した。以下は案件レビュー。

回号　25
年限　5年
発行額　200億円
表面利率　2.665％
発行価格　100
ローンチ・スプレッド　国債+39bp
参照国債回号　364
参照国債償還日　2031年9月20日
プライシング基準　JGB
償還日　2031年9月17日
格付け　A（R&I）
ブックランナー　みずほ
主幹事　三菱UFJモルガン・スタンレー/SMBC日興

国債+40bp台前半で先行した5年物事業債を主な参考にマーケティングを行い、レンジ下限の+39bpで発行額の1.3倍程度となる250億円超のオーダーを取り込んだ。「アナウンス後から資金使途についての問い合わせが多く、GBの趣旨に賛同した投資家を中心に多くの需要を集めた」（みずほ）結果だった。調達資金は、インクジェット関連製品に関する設備投資費用や、研究開発費用、再生可能エネルギー導入費用に関連する既存支出のリファイナンスに充当する。発行体の起債は2024年12月の2本立て債（3年・5年、総額400億円、主幹事：みずほ/三菱UFJMS）以来1年9ヵ月ぶり。