大阪ガス30NC7債：6年ぶりの劣後、今年度最低の+74bpに420億円

28日、大阪ガスの30NC7劣後債が条件決定した。以下は案件レビュー。

回号　5
年限　30NC7
発行額　100億円
表面利率　2033年9月3日まで3.237％。翌日以降2036年9月3日まで1年国債+74bp、翌日以降2053年9月3日まで1年国債+99bp、翌日以降1年国債+174bp（下限：0％）
ローンチ・スプレッド　国債+74bp（ノンコール期間のみ)
参照国債回号　372
参照国債償還日　2033年9月20日
プライシング基準　JGB
償還日　2056年9月3日
格付け　AA-（R&I）
ブックランナー　野村
主幹事　大和/三菱UFJモルガン・スタンレー/SMBC日興

発行体の劣後債は2020年9月以来約6年ぶり。ダブルA格のクレジットを評価した投資家の需要が集まり、100億円の発行額に対して4.2倍のオーダーとなった。